시리즈 7 시험 더미 - 자본

자본 이득 은 증권 판매시 발생하는 이익이고 자본 손실 은 발생 손실 보안을 판매 할 때. 투자자가 자본 이득 또는 자본 손실을 가지는지 확인하려면 투자자 비용 기준으로 시작해야합니다.

비용 기준 은 세금 목적으로 사용되며 구매 가격에 수수료를 더한 금액을 포함합니다 (Series 7 시험에서 테스트 디자이너는 대개 수식에 위임하지 않음). 비용 기반은 가산 또는 상환 조정을하지 않는 한 동일하게 유지됩니다.

양도 소득세

투자자는 자신의 비용 기준보다 높은 가격으로 유가 증권을 팔 때 양도 소득을 실현합니다. 보안에 대한 자본 이득 (심지어 시립 및 미국 정부 채권)은 연방, 주 및 지방 수준에 완전히 과세됩니다.

유가 증권은 유가 증권이 매각 될 때까지 실현되지 않습니다. 투자 가치가 상승하고 투자자가 매도하지 않는다면 투자자는 양도 소득세를 내지 않습니다. 단기 자본 이득:

이 이익은 < 1 년 이하.

• 단기 양도 차익은 투자자 ' 세율에 따라 과세됩니다. 장기 자본 이득: 이 이익은 1 년 이상 보안이 유지 될 때 실현됩니다. 투자자가 유가 증권을 매입하고 보유하도록 장려하기 위해 장기간 자본 이득은 현재 최대 15 % 또는 투자자가 최고 세율에 속하는 경우 20 %로 과세됩니다 (자본 이득과 손실, 국세청 (Internal Revenue Service) 웹 사이트 참조) .

• 자본 손실로 이익을 상쇄 투자자는 비용 기준보다 낮은 가격으로 유가 증권을 매각 할 때 자본 손실을 인식합니다. 투자자는 자본 손실을 사용하여 자본 이득을 상쇄하고 세금 부담을 줄일 수 있습니다. 자본 이득과 마찬가지로 자본 손실도 단기 및 장기로 분류됩니다: 단기 자본 손실: 투자자는 1 년 동안 증권을 보유하고 있거나 적게.

  투자자는 단기 자본 손실을 상쇄하기 위해 단기 자본 손실을 사용할 수 있습니다.

장기 자본 손실:

투자자는 1 년 이상

• 동안 증권을 보유한 경우 이러한 손실을 입게됩니다. 장기 자본 손실은 장기 자본 이득을 상쇄 할 수 있습니다. 투자자가 순 자본 손실을봤을 때, 그는 자신의 근로 소득에 대해 연간 $ 3,000을 상각하고 다음 해에 잔고를 나갈 수 있습니다. 다음 질문은 자본 손실 상각을 포함합니다.

• 특정 해에 존스 부인은 장기간 자본 이득에서 30,000 달러, 장기 자본 손실에서 50,000 달러를 실현합니다. 그 다음 해로 얼마만큼의 자본 손실이 이월 될 것인가? $ 3000, (A) $ 3, 000 999 $ 17,000 (C) $ 20,000 > 정답은 선택 (B)입니다. 존스 부인은 20,000 달러의 순 자본 손실 (50,000 달러 손실에서 30,000 달러 이득을 뺀 금액)입니다. Jones 부인은 근로 소득에 대한 자본 손실 3,000 달러를 기각하고 다음 해있을 수도있는 자본 이득에 대해 17,000 달러의 손실을 추가로 상환합니다. Jones 부인이 다음 해에 자본 이득을 얻지 못하는 경우, 근로 소득에 대해 $ 17,000의 3,000 달러를 상각하고 나머지 14,000,000 원을 상환하여 상쇄 할 수 있습니다 다음 해에 자본 이득. 세탁 판매 규칙: 손실을 주장 할 수 없을 때 비용 기준 조정

투자자가 유가 증권 (다른 투자 이익을 상쇄하기 위해 사용할 수있는)에 대한 손실을 주장하지 않도록하면서 정확히 똑같은 보안이 적용되면 IRS는

세탁 판매 규칙을 마련했습니다.

1. 이 규칙에 따르면, 투자자가 자본 손실로 유가 증권을 판매하는 경우, 투자자는 매각 전 또는 후에 30 일 동안 동일한 담보 또는 동일한 증권으로 전환 가능한 증권을 재구매 할 수 없으며, 손실. 투자자는 세일 판매 규칙을 위반하여 수갑을 채우지 않습니다. 그는 단순히 자신의 세금에 대한 손실을 주장 할 수 없습니다.

   그러나 투자자가 그 시간 내에 보안을 구매하면 손실은 사라지지 않습니다. 투자자는 보안의 비용 기준을 조정합니다. 예를 들어, 한 투자자가 ABC 100 주를 주당 2 달러 손실로 판매하고 ABC 100 주를 30 일 이내에 주당 50 달러로 구매한다면 투자자의 새로운 비용 기준 (수수료 제외)은 주당 52 달러가됩니다 50 달러의 구매 가격에 2 달러의 손실을 더한 금액). 따라서 새로운 구매에서 발생할 자본 이득의 양을 줄입니다. 다음 질문은 세탁 판매 규칙에 대한 이해를 테스트합니다.

   멜리사가 DEF 보통주를 6 월 2 일에 손실로 팔면 30 일 동안은 I를 살 수 없다.

   보통주 II.

   DEF 영장 III. DEF 콜 옵션

IV. (I) 및 II (III)만이 ((999) (999) (D) D) 999 I, II, III, IV

원하는 답은 선택 (C)입니다. 멜리사가 DEF를 잃어 버렸다는 것을 기억해야합니다. 따라서 그녀는 세일 판매 규칙을 피하기 위해 30 일 이내에 동일한 보안 (Statement I의 경우) 또는 동일한 보안의 전환 가능한 제품 (Statement II 및 III의 경우)을 다시 구매할 수 없습니다. 워런트는 투자자에게 고정 가격으로 주식을 매입 할 권리를 부여하며, 콜 옵션은 투자자에게 고정 가격으로 유가 증권을 살 권리를 부여합니다.그러나 DEF 우선주는 다른 증권이며 DEF 보통주로 전환 할 수 없기 때문에 (DEF 보통주가 아닌 경우), DEF 보통주는 DEF 보통주로 전환 할 수 없기 때문에 (DEF 보통주는 그렇지 않은 경우, 질문은 그렇게 말했을 것입니다). 멜리사가 세탁 판매 규칙을 피하기 위해 DEF 보통주, DEF 전환 우선주, DEF 전환 사채, DEF 통화 옵션, DEF 영장 또는 DEF 권한을 30 일 동안 구매할 수 없습니다. 그러나 DEF 우선주, DEF 채권 또는 DEF 풋 옵션 (DEF를 판매 할 수있는 권리)을 구입할 수 있습니다.